Ranma, der wegen des Regens nicht im Freien trainieren kann, verlegt das Training in die alte Trainingshalle, während Happosai ein verstecktes Versteck mit Unterwäsche entdeckt.

Der Regen verursacht das Auftauchen des schrecklichen Happo-Mold Burst, einer mächtigen und gefährlichen Technik, die Happosai einsetzt. Der Happo-Mold Burst erzeugt Schimmel in seiner Umgebung und ist scheinbar unaufhaltsam, was Ranma großen Kummer bereitet. Ranmas anfänglicher Sieg über Happosai, der darauf zurückzuführen ist, dass dessen primäre Technik, der Happo-Feuerstoß, aufgrund der feuchten Umgebung unwirksam wird, führt dazu, dass Ranma Happosai beherrscht und ihn quasi zu einem Sklaven macht.

In der Zwischenzeit bemerken die Angestellten des Katzencafés die schlechte Laune des alten Mannes. Sie servieren Ranma ein spezielles Gericht mit kalten Nudeln, um ihn zu stärken, und warnen ihn gleichzeitig davor, sich in der Nähe von Happosai gehen zu lassen. Trotzdem gelingt es Happosai, heimlich die Happo Mold Burst-Technik zu entwickeln, eine Waffe, die Schimmelpilze schnell verbreiten kann. Mit dieser neuen Technik gelingt es Happosai, den Spieß gegen Ranma umzudrehen, woraufhin dieser den Rückzug antritt.

Die Schimmelsituation eskaliert so weit, dass sich der Tendo-Haushalt unter dem Unternehmergeist von Nabiki, die aus den ungewöhnlichen Umständen Kapital schlägt, in ein Schimmelmuseum verwandelt. In der Zwischenzeit trainiert Köln Ranma in einer Technik namens Speed Mold Counterpunch, die sie entwickelt hat, um Happosais Mold Burst zu kontern.

Happosai dringt in das Cat Café ein, was zu einem Kampf führt, bei dem Cologne und Shampoo versuchen, den Meister aufzuhalten, aber scheitern. Ranma, der trainiert wurde, greift ein, um Happosai zu bekämpfen. Doch das Training reicht nicht aus, und Ranma kämpft. Gerade als der Kampf aussichtslos erscheint, wendet sich das Blatt, als Kasumi Ranma ein mit einem Fungizid gefülltes Sprühgerät überreicht.

Ranma setzt den Sprüher als Teil seiner Speed Mold Counterpunch-Technik ein, um den Happo Mold Burst zu neutralisieren und Happosai erfolgreich zu besiegen. Die Episode endet damit, dass Happosai einen Wutanfall wegen seiner mit Schimmelpilzen infizierten Dessous-Kollektion bekommt. Zufälligerweise endet die Regenzeit und bringt Erleichterung und Normalität zurück in den Tendo-Haushalt und das Cat Café.